爱家网
海外房产

个股点睛:厦门钨业电池材料成为新增长点

作者: 来源: 时间:2020-09-16

厦门钨业(600549)

电池材料成为新增长点

公司2016年营业收入为85.07亿元,同比上涨9.70%。利润总额为4.24亿元,较上一年度扭亏为赢。公司年产钨矿产能约12000吨,总可采储量达90万吨以上,约占我国钨资源储量47%。2016年3月,公司钨精矿自给率达49.10%且仍在不断提升。

电池材料业务发展迅速,成为公司业绩新增长点。公司审议通过合资成立宁德厦钨新能源材料公司,建设年产2万吨的车用锂离子三元材料生产线。高镍三元材料产能扩大,促进锂电未来发展。公司收购长汀金龙获得稀土分离许可,目前具备5000吨的稀土分离能力。子公司长汀金龙稀土2016年实现净利润2189.92万元。公司下属金龙稀土在建项目包括6000吨特种金属及合金项目和2500吨钕铁硼元器件项目,预计达产后,年销售收入可分别达1亿元和8000万元以上。

公司拥有完整的生产线和大量的资源储备,稀土业务和电池材料业务逐渐发展成为公司利润新增长点。随着稀土整合的进一步推进和新能源汽车的进一步带动,公司在未来的业绩增长可期。

(东兴证券郑闵钢)

鸿路钢构(002541)

钢结构加工行业龙头

2016年下半年钢结构行业的顶层设计落地,明确提出用10年时间将装配式建筑占新建建筑的比例提升至30%,并建设一批国家装配式建筑生产基地。上市钢结构企业由于具有品牌和技术优势,更加容易通过与地方企业合作的方式切入到当地的装配式建筑市场,充分享受地方政策红利。我们认为未来在钢结构各大下游领域当中,最有爆发式增长潜力的就是住宅钢结构领域,预计未来5年的复合增长率将达到65.7%。公司拥有120万吨各类钢结构产能和800万平米各类板材产能,旗下有安徽合肥、湖北武汉二大生产基地,是国内产销量最大的钢结构加工企业之一。公司在业内以成本控制能力著称,各类产品的毛利水平在上市公司中保持领先。

公司首创政企合作业务模式,通过与地方政府的深度合作,以各地方政府扶植本地装配式建筑产业作为契机,通过招商引资切入到当地的装配式建筑,尤其是装配式住宅的建设领域。根据我们测算,目前已经签订的政府承诺项目的在2017年的收入贡献有望达到12.7亿元,业绩增长贡献有望达到40%,为公司带来较高的业绩安全垫。

(方正证券韩振国)

东软集团(600718)

财险获批加速商业模式创新

东软集团股份有限公司、沈阳新松机器人自动化股份有限公司、辽宁省交通规划设计院有限责任公司、上海弘焜房产经纪有限公司、北方联合出版传媒(集团)股份有限公司、大连汇能投资控股集团有限公司等6家公司共同发起筹建的融盛财产保险股份有限公司获保监会批复。

公司本次参与设立融盛财险,占股份比例为20%,参股保险公司有助于释放公司在互联网、大数据、云计算等领域技术优势,拓宽公司金融保险领域投资,加速公司原有优势业务的商业模式创新和价值实现。公司2016年12月7日发布公告,公司股东大连东软控股有限公司计划自当日起6个月内,增持不少于5%,不多于10%的公司股权。大连东软控股有限公司实际控制人是包括东软集团董事长刘积仁在内的公司高管。根据公司最新公告,目前东软控股已持有公司11.37%的股份,管理层已成为实际上的第一大股东,增持均价19元以上,后续管理层大概率继续增持稳固第一大股东地位,管理层MBO有助于公司价值重估。

(国海证券孔令峰)

济川药业(600566)

蒲地蓝有望进全国医保

公司发布业绩快报,2016年实现营业收入46.8亿(+24%)、归母净利润9.3亿(+35.8%)。业绩略超预期,蒲地蓝维持高增长。单季度来看,2016年第四季度实现营收11.7亿(+23%)、归母净利润2.6亿(+36%),仍然维持高增长趋势。

蒲地蓝有望进入医保,销量有望进一步提升。蒲地蓝占公司销售收入的比例超过40%,仍保持25%以上的高增长。蒲地蓝已进入7省医保目录,其中6个医保省份(2017年1月份新进入河北省医保)的销售占比超过40%,且还未进入北上广和浙江等药品大省。从全国药品市场规模来看,这6个医保省份占全国药品销售总额的比例为19%。蒲地蓝契合此次医保目录调整重点考虑地方乙类增补较多的药品和儿童用药的原则,如能进入全国医保,预计蒲地蓝消炎口服液销售额不低于9亿元/19%=47亿元。且考虑到医保省份的增速高于非医保省份,尚未达到销售峰值,仍有增长空间,预计蒲地蓝消炎口服液峰值销售收入有望突破60亿,有望进一步提升公司业绩。

品类丰富,强化营销拓展OTC终端。1)公司儿童药除了蒲地蓝外,小儿豉翘清热颗粒明星产品全年收入有望过6亿,黄龙止咳颗粒具有儿童专用剂型,有望成为下一个过亿品种;2)医保品种三拗片2011年开始销售,2016年收入有望过2亿;3)公司营销能力较强,销售人员超2000人,学术网络覆盖范围广、专业性强。同时扩大药店覆盖规模,积极延伸OTC渠道终端,都将大大提升公司将产品迅速推向市场的能力;4)东科制药整合继续,其主力品种妇炎舒随着医院覆盖率上升,销量或快速增长。

(西南证券朱国广)

您还是一个人在炒股吗?

若要成为赚钱的散户,选择有实力有诚信的机构,您就已经成功了一半!

无论什么行情,要选什么股,什么价位出手,我们整个团队来帮您!

《短线小霸王》服务软件,令您轻松投资,快乐生活,详情请参见:

http://xbw.927953.com

或http://ysxbw.taobao.com

1.本站遵循行业规范,任何转载的稿件都会明确标注作者和来源; 2.本站的原创文章,请转载时务必注明文章作者和来源,不尊重原创的行为我们将追究责任; 3.作者投稿可能会经我们编辑修改或补充。

相关文章
  • 许昌蛋糕店装修 怎样才能吸引顾客?

  • 早开一个月 厦门这些地方可观赏“紫薇仙子...

  • 福建自贸试验区厦门片区象屿、渔港组团规划...

  • 集美整治霞梧广场占道经营烧烤摊 居民纷纷...

  • 重磅利好!听说镇江今年要建轻轨?

  • 久违的厦地价“1”字头 全场最高楼面价2...

  • 玩过←2017 2019→之后 快来看下...

  • 缤纷生活季 | 在这里 乐享真正的“集美...